Pankkilain mukaan pankin on toimittava. Useimmat kehittyneet maat, kuten Ranska, Saksa ja Britannia, käyttävät yhtä sääntelyviranomaista. Amerikassa pankit ovat sekä liittovaltion että osavaltion lainsäädännön alaisia, mikä tekee amerikkalaisesta pankkitoiminnasta monimutkaisemman asian. Myös Euroopan unionin (EU) pankeihin sovelletaan EU: n ja kansallisia säännöksiä. Järjestelmästä riippumatta maat pyrkivät järjestämään pankkeja ja määrittelemään, miten ne toimivat.
Useimmilla mailla on laajat yhteiset tavoitteet pankkioikeuden sääntelyssä. Näitä ovat yksityisyyden suoja, luottojen kohdentaminen, velkojan riskin minimoiminen ja pankin täydellisen epäonnistumisen välttäminen. Eri kansakunnilla on erilaisia sääntöjä näissä asioissa. Jotkut palkitsevat vakauden ennen kaikkea, kun taas toiset arvostavat yksityisyyttä.
Hallitukset edellyttävät pankeilta hallussaan tiettyjä käteistalletuksia toimiakseen. Nämä estävät pankkia lainaamasta voimakkaasti tai lainaamasta enemmän kuin se kykenee. Teoriassa tällainen pankkilainsäädännön suoja suojaa kuluttajia pankin konkurssilta huonojen investointien vuoksi. Se myös teoriassa suojaa hallitusta pelastamasta tällaisia pankkeja. Finanssikriisit, kuten vuoden 2008 maailmanlaajuinen pankkiromahdus, osoittavat, että suojatoimia on jatkuvasti tarkistettava.
Tietojen määrä, jonka pankin on paljastettava, riippuu maan pankkilaista. Pankit ovat usein velvollisia paljastamaan lainauskorkonsa ja asuntolainansa, jotta kuluttajat voivat päättää, palveleeko pankki paikallisen yhteisön etuja. Yhteisön investoinnit sisältävät pienten yritysten lainakorot; se sisältää myös pankin myöntämien pienyrityslainojen kokonaismäärän. Valtiot haluavat pankkiensa tukevan pienten ja riippumattomien yritysten toimintaa.
Vastuuvelvollisuus ja yksityisyys ovat osa pankin velvollisuutta suojella kuluttajia. Tämä koskee myös lainojen, kiinnitysten ja pankkikorttien ottaneiden kuluttajien suojaamista. Siinä säännellään myös sitä, miten pankki voi periä velkoja, kuten luottokorttivelkoja ja sulkea kiinteistöjä, jos ostajat eivät pysy asuntolainojen maksussa.
Pankkilaki suojelee myös mahdollisia kuluttajia vaatimalla pankkeja olemaan syrjimättä. Tämä tarkoittaa sitä, että pankki ei voi kieltäytyä tilin perustamisesta kenenkään iän, rodun, sukupuolen ja muiden tekijöiden perusteella. Ainoa huomioon otettava tekijä on potentiaalisen asiakkaan taloudellinen asema hakemuksen tekohetkellä.
Hallituksen määräykset ja pankkilaki edellyttävät pankkien yhteistyötä rikostutkinnassa. Jopa monet veroparatiisit ovat allekirjoittaneet EU: n säännökset rahanpesun ja muun rikollisen toiminnan lopettamiseksi. Kun kansakunnat arvostavat asiakkaiden yksityisyyttä yli kaiken muun, se tarkoittaa, että heidän toimintansa sääntelyä heikennetään, mutta se ei tarkoita, että he tukevat laitonta toimintaa.