Omaisuuden allokointiin kuuluu sijoitussalkun jakaminen eri omaisuusluokkien kesken. Eläkevarojen allokointi hajauttaa omaisuutesi useisiin investointiluokkiin tavoitteena turvata rahasi eläkkeelle siirtymisen jälkeen. Paras tapa jakaa varoja eläkkeelle jäämisen aikana riippuu suurelta osin sen taloudellisen riskin määrästä, jonka olet valmis sietämään, sekä sijoitushorisontista. Riskinsietokyky mittaa sijoituksen vakauden; sijoituksen horisontti on aika, jonka aiot sijoittaa rahasi tiettyyn omaisuuserään.
Sijoitustavoitteet ovat aina yksilöllisiä, kuten eläkevarojen kohdentaminen tulee olemaan. Aloita päättämällä, kuinka suuren riskin haluat sijoituksillesi. Eläkkeelle sijoittuneelle pesimunalle sijoitusstrategiasi on todennäköisesti riskien välttäminen, mikä tarkoittaa, että salkku sisältää vähemmän riskialttiita sijoituksia varojen säilyttämiseksi ja tulojen tuottamiseksi monien vuosien ajan. Salkun monimuotoisuus on myös erittäin tärkeää eläkevarojen allokoinnissa. Rahoitusvarojen jakaminen useisiin omaisuusluokkiin suojaa sijoituksesi järjestelmäriskiltä – eli riskiltä, joka vaikuttaa kaikkiin arvopapereihin markkinoilla, ei vain tiettyyn yritykseen tai rahoitustuotteeseen.
Kun olet määrittänyt riskisi, jolle salkku altistetaan, valitse arvopaperit, jotka tuottavat odotetun tuoton. Jos eläkevarallisuutesi sietää enemmän riskejä, investoi osakkeisiin tai epävakaampiin sijoituksiin. Eläkesalkku voi olla riskinsietokykyisempi, jos se ei ole ainoa tulonlähde eläkkeelle jäämisen aikana. Jos aiot rahoittaa merkittävän osan eläkkeestäsi eläkesalkulla, investoi joukkovelkakirjoihin, rahamarkkinoihin tai elinkorkoihin.
Hyvin hajautettu salkku sisältää joukon varoja, mukaan lukien osakkeet, joukkovelkakirjalainat ja eläkesuunnitelman mukaan elinkorko. Annuiteetit ovat yksityishenkilöiden ja vakuutusyhtiöiden välisiä sopimuksia, ja niitä käytetään laajalti eläkkeelle jäämisen rahoittamiseen. Henkilö maksaa säännöllisesti maksuja elinkorkoon, joka kasvaa ennalta määrätyn ajan ilman veroja; eräpäivänä vakuutusyhtiö palauttaa varat sijoittajalle säännöllisin väliajoin ja rahat verotetaan tulona. Eläkevarojen kohdentaminen joukkovelkakirjoissa on usein vakaa, mutta sitä ei taata.
Osakkeilla on suurin mahdollinen tuotto sijoitukselle, mutta ne ovat myös epävakaampia. Joukkovelkakirjat ovat vähemmän epävakaita kuin osakkeet ja tarjoavat alhaisempaa tuottoa. Vakauden vuoksi kohdista suurempi osa omaisuudestasi joukkovelkakirjoihin osakkeiden sijaan. Ehkä kaikista sijoitusluokista turvallisin on käteinen ja rahavarat. Näitä ovat säästötilit, talletustodistukset, valtionvelkasitoumukset ja rahamarkkinatilit. Kohdista eläkeomaisuutesi siten, että riski- ja tulovaatimukset ovat tasapainossa.