Investoinnin ja taantuman käsitteiden välillä on vahva yhteys, sillä taantuma määritellään perinteisesti kahdeksi peräkkäiseksi negatiivisen talouskasvun vuosineljännekseksi ja talouskasvu muodostuu suuresta joukosta erilaisia liiketoimia, joista yksi on investointi. Kansakunnan talouskasvua mitataan maan bruttokansantuotteella, joka edustaa kaikkia maan sisällä tuotettuja tavaroita ja palveluita. Bruttokansantuote koostuu kulutuksesta, investoinneista ja julkisista menoista. Usein investoinnit pienenevät taantuman aikana, mikä puolestaan ajaa talouden syvemmälle taantumaan.
Bruttokansantuotteella mitattuna suuri osa investointitekijästä johtuu siitä, että yritykset haluavat ostaa lisää laitteita, tiloja tai muuta pitkäaikaista omaisuutta lisätäkseen tuotantoaan. Koska yritysten investointien kasvu voi olla merkki tuotannon lisääntymisestä tulevaisuudessa, käänteinen trendi aiheuttaa todennäköisesti pelkoa investointien puutteesta ja taantumasta. Yritykset lisäävät usein investointejaan, kun he uskovat, että kuluttajien mielipide on vakaa tai nousussa. Tämä teoria perustuu kysynnän ja tarjonnan taloudelliseen käsitteeseen. Tavaroiden ja palveluiden kulutuskysynnän kasvaessa yritykset lisäävät tuotantoaan, joka vastaa tätä kysyntää ja tuottaa suurempia liikevoittoja.
Investoinnit ja taantuma voidaan nähdä myös kuluttajien puolelta. Kuluttajasijoitukset – yleisimmin määritelty rahoitustuotteiden ostoksi – edustavat uusien asuntojen ostoa bruttokansantuotteella mitattuna. Kuluttajat, jotka eivät osta uusia asuntoja, laskevat tätä indikaattoria, mikä johtaa arvioon kuluttajien investointien puutteen ja taantuman taustalla olevasta tarkoituksesta. Rakennusala on usein johtava indikaattori laskettaessa uhkaavan taantuman syytä. Syy tähän teoriaan on se, että monien rakennusyritysten on haettava valtion lupaa tai muita lupia ennen uusien rakennusprojektien aloittamista. Kun nämä lupahakemukset putoavat, myös investointien vahvuus ja taantuma vähenevät.
Taantuma on taloudelle erittäin hitaan kasvun aikaa. Vaikka jonkin verran kasvua voi tapahtua tietyillä toimialoilla tai sektoreilla, maan yleinen talous ei useinkaan pysty luomaan riittävää kasvua talousmarkkinoiden vakauttamiseksi. Monet tekijät voivat johtaa taantumaan. Keskuspankin huono finanssi- tai rahapolitiikka, tiukka rahan tarjonta, riittävien taloudellisten resurssien puute tai hallituksen rajoittava lainsäädäntö voivat kaikki vaikuttaa taantuman alkamiseen. Sekä yritykset että kuluttajat tyypillisesti vetäytyvät kulutustottumuksistaan, koska he eivät halua kuluttaa rajallisia resurssejaan yli epävarman taloudellisen tulevaisuuden valossa.