Taloudellisesti omaisuus on mikä tahansa henkilön, yrityksen tai muun yhteisön omistama rahallinen arvo ja se voidaan vaihtaa rahaksi. Velat ovat velkoja tai vaatimuksia, jotka henkilö tai organisaatio on lain mukaan velvollinen maksamaan. Nettovarallisuusarvo (NAV) on arvo, joka jää jäljelle, kun velat vähennetään varoista. Jos arvo on positiivinen, osapuolta pidetään maksukykyisenä; jos arvo on negatiivinen, osapuolta pidetään maksukyvyttömänä.
Nettovarallisuuden arvo liittyy yleisimmin sijoitusrahastoihin. Kaava tämän selvittämiseksi on:
(Rahaston omistamien arvopapereiden markkina -arvo + raha ja muut varat – rahaston kaikki velat yhteensä)/ulkona olevien osakkeiden lukumäärä.
Tämä lasketaan liiketoiminnan lopussa joka päivä, ja sitä kutsutaan osakekohtaiseksi substanssiarvoksi. Sijoitusrahaston nettoarvo voi vaihdella päivittäin markkinavaihtelujen vuoksi, jotka vaikuttavat rahaston sijoituksiin.
Yrityksen velkojen laskeminen voi olla hieman monimutkaisempaa kuin yksityishenkilölle. Lainojen, kiinnitysten ja toimintavelkojen lisäksi yrityksen on sisällettävä mahdolliset osingot ja maksamattomat verot, jotka erääntyvät vuoden kuluessa. Lähdevero, työttömyysvero, kiinteistövero ja henkilökohtaiset omaisuusverot on otettava huomioon.
Yrityksen nettoarvo, joka tunnetaan myös nimellä kirjanpitoarvo tai osakkeenomistajan arvo, ei välttämättä vastaa elinkelpoista myyntihintaa. NAV ottaa huomioon vain aineelliset hyödykkeet, ei aineettomat hyödykkeet, kuten liikearvon, jotka auttavat määrittämään sen tulevan tulon. Jos yrityksellä on patentti, joka lupaa lisätä merkittävästi tuloja, tämä perustelee kirjanpitoarvoa korkeamman myyntihinnan. Päinvastoin, jos markkinakysyntä yrityksen tuotelinjalle vähenee, yritys todennäköisesti myy vähemmän kuin sen nettoarvo.
Nettovarallisuuden laskelmat ovat tärkeitä myös voittoa tavoittelemattomille järjestöille. Vaikka hyväntekeväisyysjärjestöjä ei ole olemassa voiton tuottamiseksi, positiivinen nettovarallisuusarvo on välttämätön, jos organisaatio aikoo kasvaa. Säätiöt ja muut suuret avunantajat tarkistavat usein hyväntekeväisyysjärjestöjen taseet ja budjetit ennen avustusten tai lahjoitusten antamista. He tekevät tämän varmistaakseen, pysyykö organisaatio maksukykyisenä ja kykeneekö täyttämään hyväntekeväisyystarkoituksensa.
Vaikka NAV -arvoa ei yleensä sovelleta vuokrakiinteistöihin, monet analyytikot käyttävät sitä arvioidakseen kiinteistösijoitusrahastojen (REIT) osakkeita. Nämä ovat julkisia yrityksiä, jotka myyvät osakkeita sijoittajille. Heidän pääasiallinen liiketoimintansa on tuloja tuottavien kiinteistöjen, kuten hotellien, kerrostalojen, ostoskeskusten ja toimistokompleksien, ostaminen ja hallinta. Voitot jaetaan osakkeenomistajille osinkoina. Tarkemman arvioinnin määrittämiseksi REIT: n nettoarvoa koskevissa laskelmissa käytetään kiinteistöjen nykyistä markkina -arvoa poistojen perusteella.
Selvittäessäsi nettovarallisuuttasi sinun on otettava huomioon kaikki omaisuutesi. Tämä sisältää käteisen, eläkesäästöt, henkivakuutusten lunastusarvon, osakkeiden tai joukkovelkakirjojen nykyarvon sekä kaiken omistetun henkilökohtaisen ja kiinteän omaisuuden käyvän arvon. Velat sisältävät kaikki kiinnitykset, velat tai oikeudelliset vaatimukset, joista hän on vastuussa. Koska tässä kaavassa ei oteta huomioon hänen tulojaan ja kykyään maksaa velkaa, negatiivinen nettovarallisuusarvo ei ole osoitus siitä, että hänen pitäisi julistaa maksukyvyttömäksi. Se on kuitenkin välttämätön vertailuarvo rahoitussuunnittelussa.