Termi “osakkeenvaihtosopimus” voi viitata useisiin erilaisiin rahoitustapahtumiin, joihin liittyy osakkeita. Sanan yleisimmin käytettynä se viittaa menettelyyn, joka tapahtuu hankinnan aikana. Se voi myös viitata menetelmään optio -oikeuden käyttämiseen. Lopuksi osakkeenvaihtosopimusta voidaan käyttää keinona välttää myyntivoittoverot.
Ensimmäisessä mielessä osakkeiden vaihto tapahtuu, kun yksi yritys ostaa toisen. Ostettavan yhtiön osakkeenomistajille annetaan uuden yhtiön osakkeita vastineeksi vanhoista osakkeistaan. Vaihdon suhde määritetään yritysneuvottelujen aikana. Hankittava yhtiö voi käyttää osakkeenvaihtosopimusta keinona vastustaa haltuunottoa vaatimalla ehdoista, jotka ovat epäedullisia hankkivalle yritykselle. Kun ihmiset ovat saaneet osuutensa uudesta yrityksestä, heitä voidaan joutua pitämään hallussaan tietyn ajan ennen kuin he voivat myydä ne.
Kun opintosopimuksista keskustellaan, tällaisilla sopimuksilla on niin sanottu toteutushinta. Kun vakuus, josta sopimus on tehty, saavuttaa kyseisen hinnan, se voidaan ostaa tai myydä sen mukaan, onko kyseessä osto- vai myyntioptio. Osakkeenvaihdossa sen sijaan, että maksettaisiin käteisellä optio -oikeutta käytettäessä, jo hallussa olevia osakkeita käytetään ostamiseen.
Pääomavoittojen välttämiseksi osakkeiden vaihtosopimus sisältää arvoltaan laskeneiden osakkeiden myynnin. Kun sijoittaja myy nämä osakkeet, se kirjataan tappioksi, ja tappio voi kompensoida voitot, jotka sijoittaja on mahdollisesti saanut muista sijoituksista. Tyypillisesti on olemassa rajoituksia siitä, kuinka paljon myyntivoittoveroa voidaan poistaa, jotta ihmisillä ei olisi kannustimia kaataa kaikkia devalvoituneita osakkeitaan yrittämällä välttää myyntivoittoja esimerkiksi kiinteistöjen myynnistä.
Keskustelun kohteena oleva osakkeenvaihtotyyppi on yleensä ilmeinen asiayhteydestä, koska osakkeenvaihtosopimuksia käytetään hyvin erilaisilla rahoitusmaailman alueilla. Ennen minkäänlaista osakevaihtoa on suositeltavaa tuntea kaikki siihen liittyvät ehdot. Jos nämä ehdot eivät ole suotuisat tai ovat hämmentäviä, liiketoimi on lykättävä, kunnes tilanne voidaan ratkaista. Kirjanpitäjät ja asianajajat, jotka ovat erikoistuneet osakkeisiin liittyviin tilanteisiin, voivat neuvoa ja auttaa ihmisiä tekemään järkeviä päätöksiä.