Vakuutusmatemaattinen analyysi on aktuaarin käyttämä prosessi arvioidakseen sijoituksen riskin todennäköisyyttä ja tapoja vähentää riskin taloudellisia vaikutuksia. Vakuutusmatemaatikoilla on tieteidenvälinen koulutus matematiikassa, rahoituksessa ja taloudessa ja he ovat suorittaneet tiukan tenttiprosessin. He analysoivat historiallisia tietoja ja etsivät suuntauksia, joita käytetään riskin aiheuttamien tulevien tappioiden ennustamiseen. Analyysiä käytetään tyypillisesti vakuutusmaksujen hinnoitteluun ja vahinkojen kattamiseen tarvittavien varantojen määrän määrittämiseen. Vakuutusmatemaatikot työskentelevät pääasiassa henkivakuutusyhtiöiden, omaisuus- ja syy -vakuutusyhtiöiden sekä eläkejärjestelyjä kehittävien yksityisten yritysten palveluksessa.
Monissa maissa, kuten Yhdysvalloissa, Yhdistyneessä kuningaskunnassa ja Kanadassa, vakuutusmatemaatikoilla on vähintään kandidaatin tutkinto matematiikasta, tilastoista, rahoituksesta tai taloudesta. He tulevat työvoimaan vakuutusmatemaattisina avustajina ja hankkivat kokemusta suorittaessaan tiukan noin 10 tentin sarjan niin monen vuoden aikana, että he ovat ensin osakkuusyrityksiä ja viimeisenä stipendiaatteja. Muissa maissa vakuutusmatemaattista tiedettä opetetaan maisteriohjelmassa, ja sen jälkeen tulevat vakuutusmatemaatikot liittyvät vahvoihin instituutteihin. Suuria painotuksia on jatkuvaan ammatilliseen kehittymiseen, jotta pysytään ajan tasalla vakuutusmatemaattisten menetelmien ja rahoituksen uusista tapahtumista.
Kuten tekninen analyysi, joka etsii rahoitusmarkkinoiden suuntauksia, vakuutusmatemaattinen analyysi etsii trendejä riskeihin liittyvillä markkinoilla. Suuntaus voi olla uuden tekstiviestejä ajon aikana koskevan lain vaikutus liikenneonnettomuuksiin tai terveydenhuollon hinnan nousu kehittämällä erittäin tehokas mutta erittäin kallis syöpälääke. Vakuutusmatemaatikot analysoivat näitä suuntauksia yhdessä kirjattujen tappioiden kanssa tulevien tappioiden mallintamiseksi.
Aktuaarimallia käytetään joko perinteisen deterministisen tai muun menetelmän avulla vakuutusmatemaattisen koron tai tietyn riskin aiheuttaman odotetun tulevan tappion löytämiseen. Tätä korkoa käytetään yrityksen varantojen määrittämiseen, jotka kattavat tulevat saamiset sekä saamiset, jotka ovat syntyneet mutta joita ei ole raportoitu. Näitä tietoja käytetään myös ohjeina vakuutuksenottajille hinnoittelupolitiikassa, erityisesti uusilla tai erittäin kilpailluilla markkinoilla. Vakuutusmatemaattiset muutokset varauksiin ja vakuutusmaksuihin varmistavat, että vakuutusyhtiöllä on riittävästi pääomaa pysyäkseen maksukykyisenä.
Vakuutusyhtiöt ovat vakuutusmatemaattisen analyysin päävaihe, ja niitä käytetään tyypillisesti kuolleisuuden, sairastuvuuden, auto -onnettomuuksien ja tulipalojen tutkimiseen. Niiden rooli rahoituslaitoksissa on kehittynyt, kun markkinat ovat muuttuneet epävakaammiksi ja alttiimpia riskeille. Samoin hallituksen päättäjät ja suuret yritykset ovat kiinnostuneita vakuutusmatemaattisesta analyysistä eläkesuunnitelmien laatimiseksi ja terveydenhuollon kustannusten vähentämiseksi. Luonnonkatastrofien kustannusten ja esiintymistiheyden kasvaessa jälleenvakuutusmatemaatikkojen asiantuntemusta tarvitaan katastrofiriskin ymmärtämiseksi paremmin.
Vakuutusmatemaattinen analyysi ei ole täydellinen tiede, koska se riippuu vakuutusmatemaattisen taidosta ja kokemuksesta. Itse asiassa virheelliset oletukset, joita kutsutaan vakuutusmatemaattiseksi riskiksi, erityisesti aliarvioimalla tappioiden esiintymistiheys tai vakavuus, voivat olla tuhoisia yrityksen tuloille. Näistä virheistä huolimatta vakuutusmatemaattisen analyysin antamat tiedot ovat korvaamattomia vakuutusten johtoryhmälle.