Rahan tarjonnan ja hintatason välinen suhde on siinä, että taloudessa kiertävän rahan määrällä on suora vaikutus kokonaishintatasoon. Tämä johtuu pääasiassa siitä, että rahan runsaus lisää tavaroiden ja palvelujen kysyntää, kun taas rahan niukkuudella on päinvastainen vaikutus. Taloudellisesti tämä vaikutus selittyy rahan määräteorialla, jonka mukaan talouden rahan määrällä on suora vaikutus hintatasoon.
Yksinkertainen tapa tarkastella rahan tarjonnan ja hintatason suhdetta on ottaa huomioon se tosiasia, että kuluttajat kuluttavat vain silloin, kun heillä on jotain kulutettavaa. Tämä tarkoittaa sitä, että kun taloudessa on paljon rahaa, ihmisillä on enemmän rahaa. Tämä kysynnän kasvu aiheuttaa myös vastaavan hintatason nousun. Liiallinen likviditeetti johtaa tilanteeseen, jossa paljon käteistä kilpailee usein rajallisesta tavaratarjonnasta. Rahat menettävät vähitellen arvonsa, mikä johtaa hintojen nousuun.
Taloustieteilijät luottavat rahan tarjonnan ja hintatason väliseen suhteeseen yhtenä talouden tilan indikaattoreista. Kun yhteenlaskettu hinta nousee, yksi tärkeimmistä tekijöistä on liiallinen kysyntä, joka johtuu kuluttajien helposta rahan saatavuudesta. Hallituksen vastaus tähän on usein raha- tai finanssipolitiikan käyttöönotto, jonka tarkoituksena on rajoittaa kuluttajien helppoutta hankkia rahaa, mukaan lukien pankkilainat ja erilaiset luotot. Yksi tapa, jolla hallitus voi rajoittaa rahan saatavuutta, on korkojen korottaminen.
Tämän rajoituksen vaikutus kuvaa edelleen rahan tarjonnan ja hintatason välistä suhdetta, koska tämä toimenpide pakottaa yleensä hintatason laskemaan. Kun maan keskuspankki nostaa korkoa, kuluttajat voivat pitää rahan saamisen ehtoja liian kohtuuttoman kalliina tai liian ankarina, kun muut pankit kiristävät lainapolitiikkaansa korkojen nousun vuoksi. Koska varoja ei ole helppo saada, kuluttajilla on taipumus olla konservatiivisempia kulutustottumuksissaan, mikä johtaa tavaroiden ja palvelujen kysynnän laskuun. Kysynnän vähenemisen seurauksena on tavaroiden ja palvelujen hintojen lasku.