Yksityispankkiiri on henkilö, joka vastaa keskimääräistä korkeamman nettovarallisuuden omaavien pankkiasiakkaiden salkkujen hallinnasta likvidien varojen muodossa sekä sijoituksista osakkeisiin, joukkovelkakirjoihin ja kiinteistöihin. Hän erottuu tavallisesta pankkiirista siinä mielessä, että hän keskittyy ensisijaisesti asiakkaisiin, joilla on investointi- ja hajautustarpeita, eikä asiakkaisiin, joilla on yleisempiä tarpeita, kuten asuntolainoihin ja pääomalainoihin sekä CD- ja säästötileihin.
Usein yksityispankkiiri kutsutaan asiakkaaksi pankin johtajalta tai toimielimen muiden rahoituspalvelujen osastojen johtajilta. Näissä tapauksissa hänen odotetaan perinteisesti tutkivan asiakkaan tarpeita, määrittävän hänen nykyiset ja ennakoidut menonsa ja tulonsa sekä suosittelevan sijoitusvaihtoehtoja vaurauden ja taloudellisen vakauden lisäämiseksi. Nämä asiakkaat voivat olla uusia asiakkaita tai vakiintuneita asiakkaita, joiden taloudelliset tarpeet ovat muuttuneet.
Sen lisäksi, että hän tarjoaa esimerkillistä palvelua näille asiakkaille, hänen odotetaan yleensä laajentavan asiakaskuntaansa omin voimin. Tämä sisältää yleensä strategioiden yhdistelmän. Hän voi etsiä yksityispankkimahdollisuuksia nykyiseltä asiakaskunnalta tai saada viittauksia muilta asiakkailta tai rahoitusalan kontakteilta. Toinen yleinen taktiikka yksityisen pankkiryhmän kasvattamiseen on uusien ehdokkaiden poistaminen tutkimalla lehtiä ja online -lähteitä, jotka tarjoavat yhteystietoja yhteisön vauraimmista ja menestyneimmistä sijoittajista ja osakkeenomistajista.
Kun yksityispankkiiri on perustanut asiakaskuntansa, hän on yleensä velvollinen seuraamaan henkilökohtaisesti kunkin asiakkaansa taloudellista toimintaa. Hänen on yleensä seurattava osakkeidensa toimintaa ja pysyttävä ajan tasalla rahoitusalan vaihteluista, kuten koroista, yritysostoista ja rakenneuudistuksista sekä sovellettavista markkinakehityksistä. Jos tapahtuu merkittäviä muutoksia, yksityisen pankkiirin odotetaan tyypillisesti neuvottelevan asiakkaidensa kanssa ajoissa keskustelemaan sijoitustensa suojaamista koskevista strategioista.
Asiakkaiden hoitamisen lisäksi yksityisen pankkiirin odotetaan yleensä kehittävän myynti- ja markkinointisuunnitelmia pankkitulojen lisäämiseksi. Hänen voidaan odottaa luovan osastojen toimintabudjetteja ja työskentelevän muiden osastojen kanssa yhteisten tavoitteiden asettamiseksi, jotka voivat sisältää tuotteiden ja palvelujen ristimyynnin. Pankkialan politiikan ja menettelyjen pysyminen ajan tasalla on myös tärkeää yksityispankkiirin menestyksen kannalta.
Tähän tehtävään vaaditaan usein kandidaatin tutkinto taloudellisesti liittyvältä alalta. Jotkut rahoituslaitokset voivat edistää ehdokkaita ilman tutkintoa sisältäpäin, jos he osoittavat poikkeuksellista osaamista ja lupausta. Tietyt pankkipalvelut, kuten rahoitussuunnittelu, investointien hallinta ja osakevälitys, vaativat usein teollisuuden tai valtion sääntelyvirastojen myöntämiä erityisiä lisenssejä. Kokemus pankki- tai rahoituspalveluista on erittäin toivottavaa.