Talouskasvua vauhdittavat hallituksen politiikka, tuottavuus, pääomasijoitukset ja kuluttajamenot. Nämä tekijät mahdollistavat kestävän talouskehityksen, joka johtaa lopulta alueen tai maan talouden laajentumiseen. Tällainen talouskasvu parantaa kansalaisten työllisyyttä, tuloja ja elintasoa. Talouskasvun osatekijät eivät sulje toisiaan pois, ja niillä on usein symbioottinen suhde toisiinsa. Vaihtoehtoisesti nämä panokset talouskasvulle voivat saada talouden laajentumaan liian nopeasti ja sillä voi olla kielteisiä pitkän aikavälin vaikutuksia.
Hallituksen toteuttama finanssi- ja rahapolitiikka vaikuttaa talouskasvuun. Verotuksen, julkisen velan ja julkisten menojen käyttöä suhdannevaihteluun kutsutaan finanssipolitiikaksi. Verotus tarjoaa valtiolle tuloja. Nämä tulot käytetään infrastruktuurin parantamiseen; infrastruktuuri mahdollistaa tavaroiden ja palvelujen tarjoamisen halvemmalla kuluttajille tai yrityksille nopeamman kuljetuksen vuoksi. Hallitukset käyttävät myös veroja tarjotakseen yrityksille avustuksia tai lainoja laajentamiseen, tutkimukseen, kehittämiseen tai vuokraamiseen.
Rahapolitiikka määräytyy korkomuutosten avulla, ja sen avulla hallitukset voivat kannustaa talouskasvua ja pääomamenoja lainaamalla. Alhaiset korot alentavat pankin pääomanlainauskustannuksia investointeihin tai liiketoiminnan laajentamiseen. Kuluttajien kulut kalliisiin, pitkäaikaista rahoitusta vaativiin ostoihin, kuten asuntoihin tai ajoneuvoihin, kasvavat samasta syystä. Näin ollen teollisuudet laajenevat investointien lisäämisen tai kuluttajien kysynnän vuoksi.
Laajentavien yritysten tai yritysten, jotka toimivat aloilla, joilla on suuri kysyntä, on parannettava tuottavuutta talouskasvun ylläpitämiseksi. Yrityksillä on oltava mahdollisuus saada koulutettua ja ammattitaitoista työvoimaa. Tämä johtaa suurempaan tuotantoon massatuotannon vuoksi ja lisää väestön kokonaistuloja. Pääomainvestoinneilla saavutetut tekniset parannukset mahdollistavat myös sen, että yritykset voivat tarjota tavaroita ja palveluja tehokkaammin pienemmillä kustannuksilla, mikä lisää niiden tuotantoa.
Pääomasijoitusten avulla yritykset voivat lisätä työvoiman kokoa. Työttömyyden väheneminen lisää alueen yleistä vaurautta, mikä puolestaan lisää kuluttajien kysyntää. Yritykset vastaavat tähän kysyntään investoimalla teknologiaan tai laitteisiin tuotannon nopeuttamiseksi. Lopulta tällaisen tehokkaan tuotannon ansiosta yritys voi viedä tällaisia tavaroita ulkomaisille markkinoille, mikä lisää talouskasvua.
Talouskasvuun liittyy vaaroja. Jos korkeamman työvoiman aiheuttama kuluttajakysyntä tai lainojen houkuttelevuus alhaisemman koron vuoksi ylittää tarjonnan, tällaisten tavaroiden ja palvelujen hinnat nousevat inflaatiota aiheuttavalle tasolle. Tämän seurauksena kuluttajien vaatimukset tällaisille ylihinnoitelluille tavaroille vähenevät ja saavat yritykset kärsimään taloudellisia tappioita tai lomauttamaan työntekijöitä. Hintojen lasku yhdistettynä työttömyyden kasvuun hidastaa talouskasvua tai pysähtyy. Tämä johtaa taantumaan.