Luottoriskinhallinta analysoi riskiä siitä, että lainan hakija laiminlyö lainan. Riskienhallinnasta vastaavat henkilöt voivat työskennellä pankkien, yksityisen luottoa myöntävän yrityksen, asuntolainayhtiön tai luottokorttipalvelujen tarjoajan palveluksessa. Alan edistynyt luottokortin riskienhallinta voi työskennellä myös suuryrityksissä tai luottolaitoksissa ja suunnitella rakenteellisia malleja, joiden avulla ihmiset voivat saada riskin nopeasti.
Kun henkilö ottaa minkä tahansa tyyppisen lainan, mukaan lukien luottokortti, autolaina tai asuntolaina, on olemassa riski, että henkilö laiminlyö maksunsa. Lainanantajat ja erityisesti luottoriskien hallitsija laskevat maksukyvyttömyysriskin käyttämällä useita eri tekijöitä. Riskitasoa käytetään sitten lainan hyväksymiseen tai epäämiseen ja koron asettamiseen.
Useimmat lainanantajat käyttävät FICO-pisteitä tai muita luottotietoja yhdestä kolmesta suurimmasta luottotietotoimistosta- Equifax, Experian ja TransUnion– henkilön riskin laskemiseksi. Tulotietoja, työhistoriaa ja muita siihen liittyviä tekijöitä käytetään myös maksukyvyttömyysriskin määrittämiseen. Luotonhoitaja arvioi kaikkia näitä tekijöitä määrittääkseen, jatketaanko luottoa, kuinka paljon ja kuinka pitkälle sitä tulisi jatkaa.
FICO -pisteet ovat kolminumeroisia pisteitä, jotka vaihtelevat välillä 300 ja 850. Yli 700 -pisteitä pidetään suhteellisen hyvinä, ja ne sopivat ostajille useimmille ensisijaisille lainoille. Alemmat pisteet voivat saada lainanottajia vain subprime-lainoihin.
Kun FICO -pisteet ja luottopisteet ovat yleistyneet, luottoriskien hallinnan rooli on muuttunut monilla toimialoilla. Perinteisesti monimutkainen vakuutusmenettely tapahtui, kun joku haki lainaa. Tämä vakuutusprosessi sisälsi yksityiskohtaisten taloudellisten tietojen tarkastelun.
Vakuutus on tullut paljon helpommaksi sähköisten luottotarkistusten myötä. Luottoriskien hallitsija voi yksinkertaisesti pystyä laatimaan jonkun luottotiedot ja määrittämään riskitason, joka liittyy kyseisen henkilön lainaamiseen. Joissakin tapauksissa johtaja katsoo vain pisteitä ja vastaavaa taulukkoa sopivan koron ja luottorajan määrittämiseksi.
Uraansa edistynyt luottoriskinhallinta voi auttaa luomaan asianmukaiset standardit, joita johtajat ja lainanhoitajat käyttävät lainan myöntämisessä. Esimerkiksi luottoriskien hallitsija voi luoda algoritmin tai laskentataulukon, joka määrää, että henkilölle, jolla on tietty luottotulos ja tulot, on aina tarjottava tietty dollarin määrä ja korko. Yhtiön alemman tason työntekijät voivat sitten käyttää tätä standardia luoton myöntämiseen tai epäämiseen sen sijaan, että pyytäisivät johtajaa tarkistamaan henkilökohtaisesti jokaisen hakijan riskin määrittämiseksi.